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省人民當局辦公廳關于印發湖北省省級股權投資引導基金設立與運作實施方案(試行)和湖北省省級股權投資引導基金管理試行辦法的通知

发布时间 :2015-07-27 来源 :厚交所 浏览量 :1481

  湖北省省級股權投資引導基金設立與運作實施方案(試行)

  爲當真貫徹落實黨的十八大和十八屆三中、四中全會精神,創新財政資金分配方式,更好地發揮財政資金的引導放大作用和市場在資源設置中的決定性作用,促進社會資本進入我省産業投資領域,推動重點産業發展,根占據關法律、法規規定,結合我省實際,特設立湖北省省級股權投資引導基金(以下簡稱引導基金),訂定本方案。

  1、總則

  (一)引導基金是由省人民當局設立並按市場化方式運作的政策性基金,通過當局財政性資金投入,引導社會資本進入創新驅動産業、戰略主導産業和當局鼓勵發展的領域,推動重點産業跨更加展。引導基金不以營利爲目的,不與社會資本爭市場。

  (二)引導基金以母基金方式運作,與社會資本及地方當局性資金合作設立股權投資基金(以下簡稱子基金),按照“1+N”的模式,重點投資于我省工業、戰略性新興産業、當代服務業等産業和領域。引導基金不獨立發起設立股權投資企業。

  (三)引導基金實行決策與管理相分離的管理體制,按照“當局引導、市場運作、專業管理、防範風險、滾動發展”的原則進行投資運作。

  二、引導基金資金來源及規模

  (一)資金來源。

  1省級預算安排用于面向市場的財政性競爭類産業發展專項資金;

  2地方當局性資金;

  3引導基金投資退出返回的本金和收益,以及銀行存款利息收入;

  4個人、企業或者社會機構無償捐贈的資金等。

  (二)基金規模。兼顧整合省級財政專項資金,將省級預算安排用于工業、戰略性新興産業、當代服務業等競爭性領域的專項資金,全部納入基金管理範圍,並通過吸取社會捐贈和自身滾動發展等多元化籌資方式,不斷增長引導基金規模,力圖到2020年使引導基金總規模達到50億元以上。

  3、引導基金的投資領域及方式

  (一)投資領域。根據全省經濟社會發展戰略以及省委、省當局決策部署,引導基金主要圍繞戰略性新興産業培養發展、傳統産業技術改造和轉型升級、當代服務業發展等事關全省經濟發展的重點領域和關鍵環節進行投資運作。

  引導基金及其參股子基金不得從事貸款、股票、期貨、房地産、企業債券、金融衍生品等投資,以及國家法律法規禁止從事的業務。對不同投資領域的子基金,可在章程或協議中對此作出更明確具體的約定。

  (二)投資方式。引導基金以參股方式,與社會資本及其他當局性資金發起設立或增資方式參股子基金。可以采取省直接設立的方式,也可采取與地方共同設立的方式,優先采取與國家配套設立的方式。引導基金在子基金中參股不控股,參股比例原則上不超過子基金總股本的25%,且不爲第一大股東。對社會效益較好、募資難度較大、投資風險較高的子基金,引導基金出資比例可適當放寬。子基金根據投資方向和重點,可設天使基金、創投基金、産業基金等。

  引導基金原則上以參股方式進行運作,對于省當局確定的需要重點扶持或鼓勵的特定産業企業項目,可采用跟進投資等其他方式。

  4、引導基金的運作管理

  (一)組建引導基金決策委員會。決策委員會爲引導基金的決策機構,由省當局領導任主任,省財政廳、省經信委、省發展改革委、省國資委等相干部門負責同道爲成員,負責確定引導基金的資金籌集、支持方向,對選定引導基金受托管理機構、參股設立子基金進行決策,和諧解決引導基金管理中的重大事項。根據需要,也可以聘請適當的業內專家爲成員。比照山東、重慶等省(市)的做法,決策委員會辦公室設在省財政廳,主要負責決策委員會日常事件。

  作爲決策委員會成員單位的相干主管部門要充分發揮熟悉産業政策、了解投資項目情況的優勢,在決策委員會領導下,根據産業發展戰略和省委、省當局決策部署,提出引導基金支持重點和設立相干子基金的需求建議,監督子基金投向,並負責相干行業和産業的項目庫建設,開展政策指導,爲參股子基金提供項目備選清單、信息查詢和對接服務,但不幹預子基金具體投資業務和投資項目的確定,不參與子基金日常經營管理。

  (二)委托專業管理機構負責引導基金運作。引導基金由專業管理機構負責經營管理。通過公開征集或招投標等方式選擇確定受托管理機構,受托代行出資人職責和經營管理職責。

  受托管理機構的主要職責爲:

  1按工業、戰略性新興産業、當代服務業等行業種別,根據決策委員會提出的支持重點、申報要求,對外公開征集或招標選擇擬參股設立若幹子基金;

  2對擬參股子基金開展盡職調查、入股談判、簽訂子基金章程或合夥協議;

  3根據子基金章程或合夥協議的約定,在其他出資人按期繳付出資資金後,將引導基金及時撥付托管銀行賬戶;

  4代表引導基金以出資額爲限對子基金利用出資人權利並承擔相應任務,向子基金派遣代表,監督子基金投向;

  5按季度向決策委員會報告引導基金和子基金投資運行情況及其他重大事項。

  (三)委托金融機構實施資金監管。引導基金應當委托符合條件的金融機構進行托管。托管金融機構由省財政廳通過招投標方式選擇確定,並由省財政廳、受托管理機構與其簽訂資金托管協議。托管金融機構按照托管協議,負責資産保管、資金撥付和結算等日常工作,並對投資活動進行動態監管,定期向省財政廳、受托管理機構提交監管情況報告。

  (四)明確子基金設立程序、要求及管理機構條件。

  1子基金設立程序。

  引導基金參股子基金項目由受托管理機構根據省當局確定的投資方向和基金額度,面向社會公開征集子基金設立方案,由決策委員會進行投資決策。對擬決定出資的子基金項目建立投資前公示制度。對經公示無貳言的項目,及時辦理確認子基金方案、批複出資額度、撥付資金等相干手續。

  2子基金設立要求。

  引導基金對于不同的子基金,可研究訂定不同的出資或扶持條件。爲體現當局資金的政策性要求,引導基金可根據子基金投資領域、投資階段、風險程度等,給予其他社會出資人適當讓利,並在子基金章程或合夥協議中約定。

  獲得引導基金支持的子基金,必須在湖北省境內注冊,有明確的主體投向,其投資額原則上不低于基金實際募資額的60%;主要投資于湖北境內的企業和項目,對省內企業的投資資金原則上不低于基金實際募資額的60%。子基金對單個企業的投資原則上不超過被投資企業總股本的30%,且不超過子基金總資産的20%。

  3子基金管理機構條件。

  申請引導基金支持的子基金,必須具有完善的管理架構和法人管理機制。子基金的管理機構應當具有較高的專業性、專注性、獨立性、穩定性,具有健全的法人管理結構、規範的項目遴選機制和投資決策機制、良好的市場信譽和穩定的投資業績,具有高效的內部控制制度和風險管理能力。

  5、引導基金的退出及收益分配

  (一)基金退出。引導基金參股子基金應當按照市場化方式獨立運作,依據章程或合夥協議約定進行股權投資、管理和退出。子基金存續限期原則上不超過5年,確需超過5年的,經決策委員會批准可適當延長,但總存續限期不得超過10年。引導基金一般通過到期清算、社會股東回購、股權轉讓等方式實現退出。

  存續期內,如果子基金出現違法違規或偏離政策導向等情況,引導基金應按章程或合夥協議約定退出。

  引導基金以出資額爲限對子基金債務承擔責任。子基金清算出現虧損時,首先由子基金管理機構以其對子基金的出資額承擔虧損,剩余部分由引導基金和其他出資人按出資比例承擔。

  (二)收益分配。引導基金的分紅、退出等資金(含引導基金退出時應收回的原始投資及應取得的收益、子基金清算時引導基金應取得的剩余財産清償收入等),應由受托管理機構及時繳入引導基金在托管銀行開設的指定賬戶,由省財政廳兼顧安排用于擴大引導基金規模。

  6、引導基金的監督管理

  受托管理機構要加強對子基金的監管,密切跟蹤其經營和財務狀況,防範財務風險,但不幹預子基金的日常運作。

  決策委員會辦公室、相干主管部門負責對受托管理機構代行出資人職責情況進行監督,視工作需要委托專業機構開展審計,定期對引導基金的目標、政策結果及子基金投資運行情況進行績效評價,並向決策委員會報告。

  引導基金要接受審計和財政部門的監督檢查。

  湖北省省級股權投資引導基金管理試行辦法

  第一章總則

  第一條爲當真貫徹落實黨的十八大和十八屆三中、四中全會精神,創新財政資金分配方式,更好地發揮財政資金的引導放大作用和市場在資源設置中的決定性作用,促進投資機構和社會資本進入我省産業投資領域,推動重點産業發展,根據國家有關規定,結合我省實際,特設立湖北省省級股權投資引導基金,訂定本辦法。

  第二條本辦法所稱湖北省省級股權投資引導基金(以下簡稱引導基金)是指由省人民當局設立並按市場化方式運作的政策性基金,通過當局財政性資金投入,引導社會資本進入創新驅動産業、戰略主導産業和當局鼓勵發展的領域,推動重點産業跨更加展。引導基金不以營利爲目的,不與社會資本爭市場。

  第三條引導基金資金來源主要包括省級預算安排用于面向市場的財政性競爭類産業發展的專項資金,地方當局性資金,個人、企業或社會機構無償捐贈的資金,以及引導基金運行中産生的收益等。

  第四條引導基金以母基金方式運作,主要通過與社會資本及其他當局性資金合作設立或以增資方式參股産業投資基金、創業投資基金等各類股權投資基金(以下簡稱子基金)。

  第五條引導基金按照“當局引導、市場運作、專業管理、防範風險、滾動發展”的原則運行,實行決策與管理相分離的管理體制。

  第二章機構職責

  第六條設立引導基金決策委員會,由省當局領導任主任,省直有關部門負責同道爲成員,負責確定引導基金的資金召募、支持方向,審定引導基金受托管理機構,對參股子基金進行決策,和諧解決引導基金管理中的重大事項。根據需要,也可以聘請適當的業內專家爲成員。引導基金決策委員會辦公室設在省財政廳,負責引導基金決策委員會日常事件,具體包括:相干文件起草、和諧相干單位落實決策委員會決定事項、構造對引導基金投資運作開展績效評價、按季度發布引導基金及子基金運營信息,以及決策委員會交辦的其他事項等。

  決策委員會相干成員單位根據産業發展戰略和省委、省當局決策部署提出引導基金支持重點和設立相干子基金的需求建議,監督子基金投向,並負責相干行業和産業的項目庫建設,開展政策指導,爲參股子基金提供項目備選清單、信息查詢和對接服務,但不幹預子基金具體投資業務和投資項目的確定,不參與子基金日常經營管理。

  第七條引導基金決策委員會通過公開征集或招投標等方式確定受托管理機構,受托管理機構根據委托負責引導基金管理,如未履行好委托管理協議約定的職責任務,按程序撤換。原則上受托管理機構不得發起設立、參股引導基金子基金。

  第八條受托管理機構應符合以下條件:

  (一)具有獨立法人資格的國有企業或奇跡單位。

  (二)從事股權投資管理業務5年以上,最少有5名從事3年以上股權投資相干經曆的從業職員,且有作爲出資人參與設立並管理股權投資基金的成功經驗。

  (三)有完善的股權投資管理制度。

  (四)有三個以上股權投資項目運作的成功經驗。

  (五)近來三年以上持續保持良好的財務狀況,機構及其工作職員無違法違紀等不良記錄。

  第九條受托管理機構主要職責包括:

  (一)按工業、戰略性新興産業、當代服務業等行業種別,根據決策委員會提出的支持重點與申報要求,對外公開征集或招標選擇擬參股子基金。

  (二)對擬參股子基金開展盡職調查與入股談判,簽訂子基金章程或合夥協議。

  (三)根據子基金章程(或協議,下同)約定,在其他出資人按期繳付出資資金後,將引導基金及時撥付子基金托管賬戶。

  (四)代表引導基金以出資額爲限對子基金利用出資人權利並承擔相應任務,向子基金派駐出資人代表,監督子基金投向,參與子基金重大決策等。

  (五)按季度向引導基金決策委員會報告引導基金和子基金投資運行情況及其他重大事項。

  第十條受托管理機構應將股權投資資金和運行費實行分賬核算。運行費和績效獎勵參照偕行業水平確定,由決策委員會辦公室考核並報經決策委員會審定後從引導基金中列支。

  第三章投資運作與收益分配

  第十一條根據全省經濟社會發展戰略以及省委、省當局決策部署,引導基金主要圍繞戰略性新興産業培養發展、傳統産業技術改造和轉型升級、當代服務業發展等事關全省經濟發展的重點領域和關鍵環節進行投資運作。

  第十二條引導基金參股子基金,可以采取省直接設立的方式,也可采取與地方共同設立的方式,優先采取與國家配套設立的方式。引導基金在子基金中參股不控股,不獨立發起設立股權投資企業。

  第十三條在中國大陸境內注冊的股權投資管理機構或投資企業(以下簡稱投資機構)可以向引導基金申請設立子基金,申請時應當確定一家股權管理機構作爲擬設立子基金的管理機構。子基金管理機構應符合以下條件:

  (一)在中國大陸境內注冊,且實繳注冊資本不低于500萬元人民幣,有較強的資金召募能力。

  (二)有健全的股權投資管理和風險控制流程,規範的項目遴選機制和投資決策機制,健全的內部財務管理制度,能夠爲被投資企業提供輔導、管理、咨詢等增值服務。

  (三)最少有3名具有3年以上股權投資或基金管理工作經驗的專職高級管理職員,且最少有3個以上股權投資的成功案例。

  (四)機構及其工作職員無違法違紀等不良記錄。

  第十四條申請引導基金出資新設立的子基金,除符合本辦法第十四條管理機構規定條件外,還應符合以下條件:

  (一)子基金在湖北境內注冊,且投資于湖北境內企業的資金比例一般不低于子基金注冊資本或承諾出資額的60%。

  (二)主要發起人(或合夥人,下同)、子基金管理機構、托管金融機構已基本確定,並草簽發起人協議、子基金章程、委托管理協議、資金托管協議;其他出資人(或合夥人,下同)已落實,並保證資金按約定及時足額到位。

  (三)每支子基金募資總額不低于1億元人民幣。其中:申請者爲投資企業的,其注冊資本或淨資産不低于5000萬元人民幣;當局出資人出資額一般不超過子基金注冊資本或承諾出資額的40%,其中引導基金出資額原則上不超過子基金注冊資本或承諾出資額的25%,且不爲第一大股東,對社會效益好、募資難度較大、投資風險較高的子基金,引導基金出資比例可適當放寬;子基金管理機構對子基金認繳出資額不低于子基金規模的1%;除引導基金和子基金管理機構外,其他單個出資人出資額不低于1000萬元人民幣。

  (四)子基金應該針對特定行業或産業明確投資主體方向,且相干投資原則上不得低于子基金注冊資本或承諾出資額的60%。

  (五)子基金對單個企業的投資原則不超過被投資企業總股本的30%,不得爲被投企業的第一大股東,且不超過子基金總資産的20%。

  第十五條申請引導基金對現有股權投資基金進行增資的,除符合本辦法第十五條規定條件外,還應滿足以下條件:

  (一)子基金已按有關法律、法規設立,並開始投資運作,按規定在有關部門備案。

  (二)子基金全體出資人首期出資或首期認繳出資已經到位,且不低于注冊資本或承諾出資額的20%。

  (三)子基金全體出資人同意引導基金入股(或入夥),且增資價格在不高于基金評估值的基礎上協商確定。

  第十六條受托管理機構根據引導基金的投資方向和重點,向社會公開征集子基金設立方案,並對申請資料和設立方案開展盡職調查,提出引導基金投資方案,報決策委員會進行投資決策,對決策通過後經公示無貳言的項目按規定辦理確認子基金方案、批複出資額度、撥付資金等相干手續。

  第十七條子基金按照市場化方式獨立運作,依據章程約定進行股權投資、管理和退出。子基金投資存續限期原則上不超過5年,確需超過5年的,經決策委員會批准可適當延長,但總存續期不得超過10年。引導基金一般通過到期清算、社會股東回購、股權轉讓等方式實現退出。

  第十八條子基金管理機構在完成對子基金的70%資金投資之前,不得召募其他股權投資基金。

  第十九條有以下情況之一的,引導基金可無需其他出資人同意,選擇退出:

  (一)子基金方案確認超過1年,子基金未按規定程序和時間要求完成設立或增資手續的。

  (二)引導基金撥付子基金賬戶1年以上,子基金未開展投資業務的。

  (三)子基金未按章程約定投資的。

  (四)子基金管理機構發生實質變化的。

  第二十條引導基金以出資額爲限對子基金債務承擔責任。子基金清算出現虧損時,首先由子基金管理機構以其對子基金的出資額承擔虧損,剩余部分由引導基金和其他出資人按出資比例承擔。

  第二十一條爲體現當局資金的政策要求,引導基金根據子基金投資領域、投資階段、風險程度等,可給予其他社會出資人適當讓利,並由受托管理機構在子基金章程或合夥協議中約定。

  (一)子基金存續期內,鼓勵子基金其他社會出資人或其他投資者購買引導基金所持子基金股權或份額。同等條件下,子基金的其他社會出資人優先購買。對于新發起設立的子基金,注冊之日起3年內(含3年)購買的,以引導基金原始投資額轉讓;3年至5年內(含5年)購買的,以原始出資額及從第4年起按照轉讓時中國人民銀行公布的1年期貸款基准利率計算的利息之和轉讓;5年以上仍未退出的,與其他出資人同股同權在存續期滿後清算退出。對于增資設立的子基金,上述年限從子基金完成變更登記手續之日起計算。

  (二)子基金存續期結束時,子基金出資各方按照出資比例或相干協議約定獲取投資收益。子基金的年平均收益率不低于子基金出資時中國人民銀行公布的1年期貸款基准利率的,引導基金可將其應享有子基金增值收益的20%獎勵子基金管理機構。

  第二十二條引導基金的分紅、退出等資金(含引導基金退出時應收回的原始投資及應取得的收益、子基金清算時引導基金應取得的剩余財産清償收入等)應及時繳入引導基金托管專戶,由省財政兼顧安排用于引導基金滾動發展。

  第二十三條對于省當局確定的需要重點扶持或鼓勵的特定産業企業項目,經引導基金決策委員會批准後,可采用跟進投資等其他方式。

  第四章風險控制與監督管理

  第二十四條決策委員會辦公室公開招標一家金融機構作爲引導基金托管金融機構,並由省財政廳、受托管理機構與其簽訂資金托管協議。托管金融機構按照托管協議,負責資産保管、資金撥付和結算等日常工作,並對投資活動進行動態監管,定期向決策委員會辦公室、受托管理機構提交監管情況報告。托管金融機構應符合以下條件:

  (一)成立時間在5年以上的國有或股份制商業銀行等金融機構。

  (二)具有股權投資基金托管經驗,具有安全保管和辦理托管業務的設施設備及信息技術體系。

  (三)有完善的托管業務流程制度和內部稽核監控及風險控制制度。

  (四)近來3年無重大過失及行政主管部門或司法機關處罰的不良記錄。

  第二十五條引導基金及其參股子基金不得從事貸款、股票、期貨、房地産、企業債券、金融衍生品等投資,以及國家法律法規禁止從事的業務。引導基金參股子基金不得投資其他投資基金或投資性企業。不同産業領域的子基金可在章程或協議中對此作出更明確的約定。

  第二十六條受托管理機構要加強對子基金監管,密切跟蹤其經營和財務狀況,防範風險,並按季度向引導基金決策委員會辦公室、相干成員單位報送引導基金及參股子基金運行情況,及時報告子基金法律文件變更、資本增減、管理機構變動、清算與解散等重大事項。當子基金的使用出現違法違規或偏離政策導向等情況時,受托管理機構應及時向引導基金決策委員會辦公室、相干成員單位報告,並按協議停止合作。

  第二十七條引導基金決策委員會辦公室、相干成員單位負責對受托管理機構履責情況進行監督,定期對引導基金的政策目標、政策結果以及投資運行情況開展績效評價,並向決策委員會報告。

  第二十八條引導基金接受審計、財政部門的監督檢查。對引導基金運作中不按規定用途使用、截留、挪用、揮霍浪費引導基金等違法違規行爲,按國家有關法律法規處理。

  第五章附則

  第二十九條引導基金與中央財政資金共同參股發起設立子基金的,按照國家有關規定執行。

  第三十條本辦法自發布之日起施行。

  第三十一條本辦法由省財政廳負責解釋。

 

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